En directo, bolsa e Ibex 35 | El Ibex 35 vuelve a surgir sobre los 10.600 apoyado por Naturgy y Banco Sabadell

Volvemos mañana con más información. ¡Descansen!

Mañana tendremos:

- Cuenta corriente y producción del sector de la construcción de la Eurozona

- Peticiones de subsidio por desempleo, ventas de viviendas de segunda mano e índice manufacturero de la Fed de Filadelfia en Estados Unidos

El autor expone algunas de las dudas que se presentan en el mercado ante la salida a bolsa del grupo de perfumería y de cosmética, en lo que se convertirá en las mayor salida a bolsa desde el estreno bursátil de Aena. 

Los analistas de HSBC elevan el precio objetivo de Iberdrola hasta los 13,50 euros por acción, frente a los 13,10 euros anteriores, con un potencial alcista de un 21,3%.

(Cotización Tesla)

Según el FMI, China enfrentará un déficit del 7,4% en 2024 que crecerá al 7,9% para 2029. Se proyecta que la deuda pública china supere el 110% en dos años, influenciada por un desfase entre ingresos y gastos.

Tras un 2023 en el que Estados Unidos superó las expectativas de crecimiento y la eurozona flirteó con la recesión, las dos economías convergerán este año, según JP Morgan Asset Management.

"No es realista que EEUU crezca al mismo ritmo del año pasado, mientras que esperamos signos de mejoría en Europa por una progresiva reactivación de la actividad manufacturera", dijo la directora de estrategia para España y Portugal de la firma, Lucía Gutiérrez-Mellado, en la presentación trimestral de estrategias y perspectivas de mercado.

"Empezamos a ver una estabilización en Europa, lo que sería el primer paso para una recuperación que en todo caso será ligera, no en forma de V. En un contexto de precios energéticos más bajos, deberíamos ver un rebote del consumo que impulsará el crecimiento", apuntaba Gutiérrez-Mellado.

La bolsa americana apuesta las compras y abre en verde. El DOW JONES sube un 0,38% en los 37.943,18 puntos, el S&P 500 avanza un 0,42% en los 5.072,44 puntos y el Nasdaq Compisite repunta un 0,46% hasta los 15.938. Mientras, el petróleo aumenta los recortes y el Brent pierde el nivel de los 89.

El asesor económico de la Casa Blanca, Jared Bernstein, afirma que el aumento drástico de los aranceles sobre los productos metálicos chinos que estudia el gobierno del presidente Joe Biden no afectará a la inflación estadounidense y es necesario para la seguridad nacional.

"Si no tomamos medidas, estaremos poniendo en riesgo uno de nuestros sectores más críticos, que es la producción nacional de acero", dijo el presidente del Consejo de Asesores Económicos de la Casa Blanca a la CNBC.

Biden pedirá aranceles más elevados sobre el acero y el aluminio chinos como parte de un paquete de políticas destinadas a complacer a los trabajadores del acero del estado políticamente indeciso de Pensilvania, con el riesgo de enfadar a Pekín.

Bernstein dijo que esos aranceles no tendrían un efecto negativo en la economía estadounidense. "Se trata de una intervención selectiva que no debería tener un gran impacto en la inflación".

El dólar baja pero sigue cerca del máximos de cinco meses y medio después de que varias autoridades de la Reserva Federal reiteraran que el ciclo de recortes de tipos de interés está a la espera de nuevos datos económicos.

El índice dólar cedía un 0,2%, a 106,12 unidades, justo por debajo del máximo de cinco meses de 106,51 alcanzado el martes. La medida, que compara al billete verde con una cesta de seis destacadas monedas, ha subido un 4,8% en el año.

La divisa estadounidense bajaba frente al euro a 1,0643 dólares, no lejos del máximo de cinco meses y medio de 1,06013 tocado el martes.

El yen cotizaba por última vez justo por debajo de 154,79 unidades por dólar, su nivel más débil en 34 años.

El debate sobre el pago por uso de las carreteras ha sido reabierto por el ministro de Transportes y Movilidad Sostenible, Óscar Puente. Se plantea la necesidad de reflexionar sobre cómo se financian las carreteras en España, ya sea a través de impuestos o peajes, generando un debate sobre la equidad en el sistema de transporte.

El índice compuesto del mercado de la Asociación de Bancos Hipotecarios (MBA, por sus siglas en inglés), que mide el volumen de solicitudes de préstamos hipotecarios, subió un 3,3%, tras un aumento del 0,1% en la semana anterior.

Por su parte, el tipo de interés medio de las hipotecas a 30 años, utilizado como referencia para el mercado de préstamos de vivienda de Estados Unidos, subió al 7,13%. El dato de la semana anterior había mostrado un nivel del 7,01%.

José Luis Cava, en su canal de Youtube, repasa los últimos movimientos de las bolsas, centrándose en Nvidia o el bitcoin, analizando la correlación entre ambos valores.

Palantir ha demostrado un gran desempeño el año pasado con avances del 150%, pero esto la ha dejado con una valoración elevada y dudas sobre donde podría estar en los próximos tres años.

Las cuestiones clave para lo que queda de 2024 parecen ser si la economía global está a punto del aterrizaje suave y qué significa esto para los tipos de interés.

Trend Rider, analista criptográfico, ha señalado que Cardano se encuentra en un momento crucial de su valor oscilando en una zona de soporte clave.

El Fondo Monetario Internacional (FMI) ha concedido fondos de su Servicio de Resiliencia y Sostenibilidad a 18 países hasta el momento, y 30 más están buscando financiación, señalaba ayer martes la jefa del FMI, Kristalina Georgieva.

Georgieva dijo que el Servicio de Resiliencia y Sostenibilidad, que se puso en marcha en 2022 para ayudar a los países vulnerables de ingresos medios y a los insulares a hacer frente al cambio climático y otros desafíos, era una forma importante en que el prestamista mundial podía ayudar a los países a hacer frente a un mundo más propenso a los choques y a la desaceleración del crecimiento.

"Desde la crisis financiera mundial (2008-2009), las perspectivas de crecimiento a medio plazo han bajado y bajado y bajado y bajado", declaró en un acto organizado por el Comité de Bretton Woods al margen de las reuniones de primavera del FMI y el Banco Mundial.

Antonio Castelo, analista de iBroker destaca que, ante las noticias que apuntan a que la Fed retrasará la puesta en marcha de las bajadas de tipos, los bancos españoles seguirán teniendo recorrido con el mantenimiento, durante más tiempo, de los tipos actuales.

La constructora ACS espera que su beneficio neto aumente hasta situarse entre 850 millones y 1.000 millones de euros en 2026, confirma la empresa a los inversores durante su "Capital Markets Day". También espera que los ingresos aumenten hasta entre 43.000 y 48.000 millones de euros para entonces.

ACS, cuyos mercados clave están en Estados Unidos y Australia, tuvo un beneficio neto de 780 millones de euros en 2023, mientras que registró unos ingresos de 35.730 millones de euros.

Jornada al alza del Ibex 35, que rebota tras el correctivo de ayer e intenta buscar los 10.700 puntos. Tras conocer la inflación en la eurozona, los inversores cuentan hoy con la tregua que dan los precios del petróleo, si bien las rentabilidades de los bonos siguen presionando a la renta variable ante la recalibración de las expectativas de tipos.

Los precios de los futuros del mineral de hierro repuntan este miércoles, favorecidos por la mejora del mercado siderúrgico y la previsión de una oleada de reaprovisionamiento por parte de los fabricantes de acero de China, principal consumidor, antes de las vacaciones.

El contrato de mineral de hierro de septiembre más negociado en la Bolsa de Materias Primas de Dalian (DCE) cerraba la sesión de la mañana con una subida del 0,84%, a 841,5 yuanes (116,24 dólares) la tonelada métrica.

El mineral de hierro de referencia para mayo de la Bolsa de Singapur avanzaba un 2,16%, a 111,75 dólares la tonelada.

Dos horas después de ser suspendida en bolsa, a las 11.30 horas la CNMV levantaba la suspensión de Naturgy en el Ibex 35, tras el comunicado del grupo árabe TAQA confirmando las conversaciones con Criteria y los fondos CVC y GIP. Sus acciones se disparan un 5% en el Ibex.

Si quieres leer la información completa, accede a través de este enlace.

El Fondo Monetario Internacional (FMI) proyecta que la economía española continuará creciendo por encima de la media de la zona euro hasta 2029, aunque sin grandes reducciones en los niveles de desempleo, déficit o deuda para esa década.

Funcas ha publicado un estudio que analiza el crecimiento de la presión fiscal en España, especialmente en el IRPF. Desde 2010, la tendencia ha sido alcista, con incrementos notables en la base gravada y en los tipos medios aplicados, lo cual impacta en la recaudación impositiva.

Dos horas después de ser suspendida en bolsa, a las 11.30 horas la CNMV ha levantado la suspensión de Natugy en el Ibex 35, tras el comunicado del grupo árabe TAQA confirmando las conversaciones con Criteria y los fondos CVC y GIP. Sus acciones se disparan un 5% en el Ibex.

Las entidades financieras están en busca de los grandes patrimonios, la última incorporación es CaixaBank que ha ha inaugurado un centro especializado en banca privada en Barcelona, ubicado en Pedralbes. Este centro, de 3.150 metros cuadrados, albergará a 80 profesionales y gestionará un patrimonio de más de 10.300 millones de euros, consolidándose como un referente en el asesoramiento patrimonial independiente en la ciudad.

Las acciones de Adidas suben un 7% el miércoles después de que la compañía elevara inesperadamente sus previsiones para todo el año e informara de un aumento interanual de los beneficios en el primer trimestre.

La empresa alemana de ropa deportiva señala que el beneficio operativo para el año se espera que alcance alrededor de 700 millones de euros. Anteriormente había previsto un beneficio operativo cercano a los 500 millones de euros.

Adidas ha estado vendiendo su inventario deficitario de Yeezy desde que rompió los lazos con Ye. La empresa expresa que ahora espera que la venta del resto del inventario de Yeezy durante el resto del año resulte en ventas adicionales de alrededor de 200 millones de euros.

La empresa también comunica que su beneficio operativo del primer trimestre aumentó a 336 millones de euros, frente a los 60 millones del mismo periodo del año anterior, según cifras preliminares.

La inflación se moderó en la eurozona hasta una tasa del 2,4% en marzo, frente al 2,6% de febrero, según los datos publicados hoy por Eurostat, que confirman los que ya había adelantado la agencia estadística. Es la tasa más baja desde noviembre.

En marzo, la inflación en la zona euro se sitúa en el 2,4%, disminuyendo dos décimas con respecto a febrero, lo que permite respirar al BCE a la espera de que ocurre con los precios del petróleo. La Inflación en España en cambio sube al 3.3% 

No todos los subsectores de la industria automovilística son iguales. La demanda de camiones, por ejemplo, es menos cíclica y los fabricantes se enfrentan a una menor competencia de los nuevos operadores de vehículos eléctricos. Steve Smith, Investment Director de Capital Group, opina al respecto

El Banco Central Europeo ha mantenido sin cambios el tipo de interés que paga por los depósitos de los Estados, 20 puntos básicos por debajo del tipo de interés a corto plazo del euro o €STR, que actualmente se sitúa en el 3,91%, según informa el BCE.

El BCE se planteó recortar el tipo que paga por los depósitos del Estado, en parte para reducir las pérdidas que genera el pago de intereses por el exceso de liquidez, según fuentes de Reuters.

"Estas decisiones siguen a una revisión exhaustiva de la remuneración de los distintos tipos de depósitos de política no monetaria", señala el BCE. "El Consejo de Gobierno seguirá vigilando la evolución del mercado monetario y la evolución de estas tenencias de depósitos, y está dispuesto a ajustar el régimen de remuneración si fuera necesario".

La mayoría de los metales básicos registran pérdidas, debido a que los datos económicos de China, principal consumidor, avivan las preocupaciones sobre la demanda, mientras que la fortaleza del dólar estadounidense también pesa sobre los precios.

Centrándonos en el cobre, el metal a tres meses en la Bolsa de Metales de Londres bajaba un 0,1% a 9.459,50 dólares por tonelada métrica, ampliando los descensos del martes. El contrato de cobre para junio más negociado en la Bolsa de Futuros de Shanghái caía un 0,5% a 76.700 yuanes (10.594,22 dólares) por tonelada. (Futuros del cobre)

Unicaja busca un socio tecnológico para el negocio de pagos, en una operación similar a la que llevó a cabo Banco Sabadell el año pasado con la italiana Nexi. Los analistas de Bankinter mantienen su recomendación de ‘comprar’.

Las nuevas palabras de Jerome Powell, el presidente de la Fed que reconoce que el objetivo de la inflación del 2% de la Reserva Federal se va a demorar en el tiempo da alas de nuevo en el mercado a los bancos. Y Barclays se fija de nuevo en Santander y Sabadell, dos entidades sobre las que mejora su precio objetivo, con progresión, en ambos casos a doble dígito, desde sus actuales niveles de cotización. 

Las acciones de LVMH suben alrededor del 2%, después de que las cifras de ventas del primer trimestre del mayor grupo de lujo del mundo ofrecieran un elemento de tranquilidad a los inversores preocupados por las perspectivas del sector, especialmente en China.

Ayer, LVMH informó de que las ventas del trimestre finalizado en marzo aumentaron un 3% en términos orgánicos hasta 20.690 millones de euros, igualando las expectativas de los analistas.

El mercado de deuda sostenible está experimentado un rápido crecimiento con más de 4 billones de dólares en circulación en diciembre de 2023. En consecuencia, los emisores han enfrentado una creciente presión por parte de los inversores y los reguladores para financiar un futuro más sostenible. El total de las emisiones de deuda sostenible alcanzó unos 830 mil millones de dólares, o lo que viene a ser un 16% del total de las emisiones globales, en 2023. Una cifra nada desdeñable. Paul Skinner, director de inversiones en Wellington Management y Campe Goodman, director general senior y gestor de cartera de renta fija, opinan al respecto

El precio del oro se mantiene con cierta estabilidad tras alcanzar máximos históricos la semana pasada, en un momento en que la demanda de refugio alimentada por los riesgos geopolíticos en Oriente Próximo contrarresta parcialmente la presión de la subida del dólar estadounidense y de los rendimientos de los bonos del Tesoro.

El oro al contado cede un 0,1% en los 2.380,65 dólares por onza, tras alcanzar el viernes un máximo histórico de 2.431,29 dólares. Los futuros del oro estadounidense caen un 0,48% a 2.396,25 dólares.

Análisis Técnico de Caixabank. Las acciones de Caixabank se mantienen muy fuertes pese a las caídas producidas en el Ibex35 durante las últimas sesiones, manteniendo un importante soporte en los 4,59€ por acción.

Las bolsas asiáticas cotizan con signo mixto en la sesión de este miércoles, siendo los mercados chinos los que muestran las principales subidas.

El Nikkei japonés se deja un 1,22% que le deja al filo de los 38.000 puntos. El ASX 200 de Australia cede un ligero 0,09%, y el Kospi surcoreano pierde cerca del punto porcentual.

En China, el CSI 300 suma un 1,32% y el SSEC de Shanghai avanza un 1,88%. El Hang Seng de Hong Kong, por su parte, baja un 0,36%.

Los principales índices bursátiles europeos abren ligeramente al alza, intentando recuperar algo de lo cedido durante la sesión de ayer, en una jornada en la que la inflación volverá a ser protagonista.
 

El DAX sube ligeramente hasta los 17.761,82 puntos, el FT-100 cae un 0,13%, hasta los 7.811,67 puntos, el CAC 40 sube algo más de tres décimas, hasta los 7.960,25 puntos, el EURO STOXX 50 cae algo más de dos décimas, hasta los 4.906,35 puntos y el FTSE MIB arranca desde los 33.493 puntos tras subir algo más de un 0,3% en la apertura.

Lo de bajar tipos en EEUU por parte del presidente de la Reserva Federal, Jerome Powell, cada vez se pone más dificil y es que el presidente de la FED se mantiene firme diciendo que mientras la economía de EEUU siga caliente y con crecimiento, puede mantener los tipos a este nivel a pesar de encontrarnos en año electoral.

La gestora de fondos francesa Amundi ha lanzado un nuevo fondo cotizado (ETF) vinculado al Ibex 35, el principal índice español, que ha comenzado a cotizar en la Bolsa española. Este nuevo vehículo, 'Amundi IBEX 35 UCITS ETF', acumula dividendos en lugar de distribuirlos, ampliando las opciones de diversificación para los inversores.

Ferrovial ha presentado ante la SEC sus últimas cuentas anuales para ajustarse a los requisitos necesarios y cotizar en el Nasdaq. Rafael del Pino destaca la importancia del mercado estadounidense para la empresa que quiere recuperar el terreno perdido en estos meses en bolsa.

En declaraciones recientes, la presidenta del BCE, Christine Lagarde, reafirmó la intención del banco central de seguir recortando los tipos de interés a corto plazo, a menos que se presenten perturbaciones significativas en el panorama financiero europeo. La presidente no valora que la inflación pueda seguir subiendo cómo consecuencia del aumento del precio del petroleo.

El IBEX 35 sube un 0,25% hasta marcar 10.552,60 puntos en la apertura de este miércoles. Naturgy vuelve a a ponerse al frente de los avances, con una subida del 1,58%, por el 1,18% que se anota Banco Sabadell. En el lado de los descensos, Unicaja cae un 2,59% ,mientras que Solaria se deja un 1,13%.

Los precios del petróleo amplían las pérdidas en las primeras operaciones del miércoles, en un momento en que las preocupaciones sobre la demanda mundial y un probable aumento de las reservas comerciales de Estados Unidos pesan más que los temores sobre la oferta por el aumento de las tensiones en Oriente Próximo.

Los futuros del Brent para junio ceden un 0,4%, a 89,66 dólares el barril, mientras que los futuros del crudo estadounidense para mayo caen un 0,53%, a 84,91 dólares el barril. (Futuros del petróleo)

La evolución de los precios en Reino Unido muestra una desaceleración hasta situarse en el 3,2% en marzo en la comparativa con el mismo mes de un año antes, una décima más de lo previsto por el mercado. En febrero se produjo un aumento del 3,4%.

Las acciones de Wall Street terminaron mixtas en una jornada en la que el rendimiento de los bonos del Tesoro subió, con los inversores sopesando la probable trayectoria de los tipos de interés en una economía estadounidense resistente con una inflación persistente.

El índice S&P 500 perdió un 0,21%, a 5.051,41 puntos, mientras que el NASDAQ 100 avanzó un 0,04%, a 17.713,66 unidades. El Dow Jones subió un 0,17%, 37.798,97 puntos.

Los futuros del Ibex 35 bajan un 0,23% en los 10.480 puntos. Los del DAX alemán restan un 0,19% en los 17.954 puntos. Los futuros del CAC 40 francés se dejan un 0,13% en los 7.883 puntos y los del Eurostoxx retroceden un 0,68% en los 4.848 puntos.

Hoy tenemos:

- Balanza comercial de Japón

- IPC de la Eurozona

- IPC  e IPP de Reino Unido

- Solicitudes de hipoteca en Estados Unidos

Cada día, en directo a las 8:35 h, el analista independiente Ramón Bermejo, repasa las claves que marcarán la jornada bursátil.

Hasta el cierre, les traemos lo más relevante del día en el mercado. ¡Vamos!

Los analistas de QCP Capital han lanzado una señal de advertencia sobre Ethereum debido a las condiciones actuales en los futuros de ETH.

El próximo jueves 18 de abril, Renta 4 Gestora celebra de forma online su evento anual más espero, el Investor's Day y en Estrategias de Inversión hemos hablado con Ignacio González-Enciso, Responsable de Ventas Institucionales de Renta 4 Gestora, para que nos cuente todos los detalles de esta nueva edición. 

Este 2024 en DOMINION cumplimos nuestras bodas de plata: 25 años en los que nos hemos dedicado a mejorar la eficiencia de los procesos de nuestros clientes apoyándonos siempre en la tecnología y en una visión extremo-a-extremo del negocio.

Wall Street no consigue afinar definitivamente el tono en la primera mitad de este 2024. El S&P 500 avanza un 6,7% en lo que llevamos de ejercicio y el Dow Jones se mantiene plano, sin apenas cambios con respecto al inicio del años. El Nasdaq 100, por su parte, sube un 7% tras brillar el pasado ejercicio.

UBS espera una próxima temporada de resultados sólida con beneficios más allá de los “Siete Magníficos”. Por ello se muestra optimista sobre el S&P 500.

La directora general de Estrategia, Innovación y Sostenibilidad de Sacyr, Marta Gil, revela los últimos logros de la empresa en términos de sostenibilidad y responsabilidad social, destacando su destacada posición en índices internacionales y su inclusión en el IBEX ESG Index de la Bolsa de Madrid. Además, subraya cómo la integración de la sostenibilidad en las operaciones de la empresa crea valor para los accionistas y la sociedad en general. Gil también discute cómo Sacyr incorpora la tecnología y la digitalización en sus proyectos para aumentar la eficiencia operativa y optimizar los resultados medioambientales, mientras se compromete a alcanzar la neutralidad de carbono.

Jesús González Nieto, director gerente de BME Growth y BME Scaleup destaca que están muy contentos sobre la implementación de BME Scaleup y las posibilidades de salida a bolsa de nuevas compañías de las que ya están tramitando varios expedientes, y también en el BME Growth. En cuanto a las ventajas de cotizar, destaca la financiación y la posibilidad de adquirir otras compañías mediante el pago en acciones.  

El Gobierno de China ha iniciado en las últimos días una nueva ronda de inspecciones a los principales reguladores económicos y financieros, así como a los cinco grandes bancos del país. El jefe del organismo anticorrupción, Li Xi, es tajante al respecto y busca centrar los esfuerzos de Pekín en vigilar la expansión de la industria.

Los analistas de Argus Research aumentaron su precio objetivo para Wells Fargo hasta los 66 dólares debido a que los resultados del primer trimestre 2024 superaron las estimaciones de Wall Street.

A punto de comenzar los resultados del 1T2024, analizamos los sectores que saldrán más y menos reforzados en este trimestre. Los analistas apuestan por la banca como mejor sector del Ibex. Sin embargo, por valores individuales y para el conjunto del año, Grifols y ArcelorMittal serán las empresas que más y que menos aumenten su beneficio, según el consenso de Reuters.

En 2023 Atrys ha crecido a doble dígito, con un incremento de un 27,3% de sus ingresos, hasta 202 millones de euros, y un 28,2% el EBITDA ajustado. Santiago de Torres, presidente de Atrys y José María Huch, CFO de la compañía, desglosan todos los factores que han llevado a Atrys a obtener estos resultados, las previsiones de crecimiento para Atrys durante 2024, y las oportunidades que Atrys anticipa para el sector de la salud en los próximos años.

La Bolsa de Metales de Londres ha prohibido la entrega de nuevo metal ruso tras las sanciones impuestas por EEUU y el Reino Unido por la invasión rusa de Ucrania. Aunque ya se ha traducido en fuertes subidas del níquel o el aluminio y más volatilidad en los mercados, en el largo plazo no se espera que cambien los equilibrios de oferta y demanda en estas materias primas.

Matt Christensen, director global de Inversión Sostenible y de Impacto de Allianz Global Investors, ha celebrado un encuentro en Madrid con la prensa en el que ha explicado los esfuerzos de la gestora para encauzar el mercado de las inversiones sostenibles.