Las expectativas en torno a las conversaciones por el conflicto en Medio Oriente entre EE.UU. e Irán, lo que trajo algo de alivio a los mercados financieros. No obstante, el DOW JONES Ind Average cierra la sesión del miércoles a la baja un -0.15% a 48.463 puntos, mientras el S&P 500 y NASDAQ 100 suben al final de la sesión un +0.80% a 7.022 puntos y +1.59% a 24.016 puntos respectivamente.
Mientras tanto, las reparaciones de la infraestructura relacionada con el sector energético en Oriente Medio podrían costar hasta 58.000 millones de dólares, de los cuales 50.000 millones corresponderían solo a reparaciones relacionadas con el petróleo y el gas, según informó el miércoles por la mañana la consultora energética Rystad Energy compartido por Yahoo Finance.
En las siete semanas transcurridas desde la llamada tercera guerra del Golfo, los ataques aéreos y con drones han dañado refinerías, plantas de procesamiento, oleoductos, instalaciones de almacenamiento y otras infraestructuras energéticas críticas. La estimación de Rystad de 58.000 millones de dólares para las reparaciones duplica con creces la cifra de 25.000 millones publicada hace tres semanas.
Sin embargo, la principal limitación probablemente no sea el capital, sino la disponibilidad de la reducida cantidad de equipos y contratistas necesarios para iniciar las reparaciones, señaló Rystad. Los equipos y la mano de obra previamente asignados a nuevos proyectos de construcción tendrán que ser reasignados, lo que retrasará los plazos para la nueva capacidad, mientras que las instalaciones que necesiten reparaciones tendrán que competir por la escasa mano de obra especializada disponible.
El S&P 500 nos trae una nueva noticia al recuperar su caída del 9% en tan solo once días, alcanzando su primer máximo histórico intradiario desde el 28 de enero según Yahoo Finance.
En el plano técnico, el repunte ha estado impulsado por el crecimiento. El sector tecnológico (XLK) y el de consumo discrecional (XLY) son los únicos que superan al mercado en general, y ambos registran subidas de dos dígitos. El sector de servicios de comunicación (XLC) también destaca, con un alza del 9%, lo que significa que estos tres sectores líderes son también los que albergan las siete acciones más importantes.
Los sectores rezagados son en su mayoría defensivos. El sector energético (XLE) es la excepción, con una caída de casi el 10% en los últimos 11 días. El sector de bienes de consumo básico (XLP) presenta un ligero descenso, mientras que los sectores de servicios públicos (XLU) y salud (XLV) registran subidas moderadas.
Por otro lado, Donald Trump ha señalado que despedirá a Jerome Powell si no se retira de su puesto en el mes de mayo cuando se termina su mandato, según Yahoo Finance.
"Bueno, entonces tendré que despedirlo, ¿de acuerdo?", dijo Trump en una entrevista con Fox Business.
Si bien el candidato de Trump para dirigir la Reserva Federal, Kevin Warsh, comenzará sus audiencias de confirmación este mes, existe la posibilidad de que no sea confirmado antes del 15 de mayo, último día del mandato de Powell. En ese caso, Powell tendría la opción de permanecer como presidente interino hasta que Warsh (o cualquier otra persona) sea confirmado, opción que el actual presidente ha indicado que elegiría.
Para complicar aún más la situación, el Departamento de Justicia está llevando a cabo una investigación penal contra Powell por supuestos sobrecostos en las renovaciones del edificio de la Reserva Federal. El senador Thom Tillis, republicano de Carolina del Norte e integrante del Comité Bancario del Senado, ha declarado que no votará a favor de la confirmación de ningún candidato para presidir la Reserva Federal hasta que el Departamento de Justicia abandone su investigación sobre Powell.
En lo que respecta a datos económicos podemos destacar el índice de precios de exportación mensual de marzo con un 1.6% frente al 1.5% esperado, inventarios de petróleo crudo de laAIE con –0.913M frente a los 2.100M esperados e inventarios de crudo semanales en Cushing de la AIE con -1.727M frente a los 0.024M anteriores.
Entre las acciones ganadoras tenemos a Atlassian Rg-A (+10.53% a 66 dólares), Robinhood Mkts Rg-A (+10.41% a 87.32 dólares) y Microsoft (+4.62% a 411.27 dólares)
Atlassian sube a pesar de haber recibido una rebaja de su precio objetivo por parte de Truist Securities de 150 a 90 dólares, aunque manteniendo la recomendación de compra según Investing.
La firma indicó que la valoración de Atlassian refleja una perspectiva de crecimiento excesivamente bajista en los niveles actuales. La compañía mantiene un impresionante margen de beneficio bruto del 84%, mientras que los analistas predicen un retorno a la rentabilidad este año. La compañía tiene previsto presentar los resultados del tercer trimestre del año fiscal 2026 el jueves 30 de abril, después del cierre del mercado.
Truist señaló que espera que los impulsores del crecimiento se mantengan similares a los de trimestres anteriores, con las expansiones de puestos pagados como principal motor, seguidas de las migraciones y la venta cruzada. La firma destacó que esta será la primera conferencia de resultados de James Chuong como director financiero.
Los comentarios obtenidos de las conversaciones con socios fueron mixtos, según Truist. Un socio indicó una mejora en el impulso de la nube, mientras que otro esperaba un crecimiento más débil en el futuro. Ambos socios informaron de un aumento de la actividad de migración durante los últimos dos trimestres.
Robinhood sube tras la reiteración de la recomendación de calificación “overweigth” por parte de Piper Sandler con un precio objetivo en los 135 dólares, según Investing.
La firma espera que el comercio minorista demuestre ser más resiliente de lo anticipado en 2026. Las acciones de Robinhood han caído un 30% en lo que va del año 2026, con el valor bajando un 41% en los últimos seis meses a pesar de registrar una ganancia del 10% en la última semana. La compañía cuenta con una capitalización de mercado de 76.250 millones de dólares.
La caída refleja preocupaciones sobre una desaceleración en los volúmenes de comercio de criptomonedas y dudas sobre la actividad de los inversores minoristas. Piper Sandler no espera más revisiones a la baja de las estimaciones de consenso.
La firma declaró que las acciones parecen sobrevendidas en los niveles actuales. Piper Sandler cree que Robinhood superará a sus homólogas FinTech durante el resto de 2026.
Microsoft sube tras ser mencionada en la nueva encuesta IT VAR del primer trimestre por Keybanc como beneficiaria de un entorno gasto mixto y resiliente, según Investing.
El analista Eric Heath dijo en una nota que los resultados de 36 socios de canales de TI y seguridad estuvieron moldeados por "precios elevados de componentes, incertidumbre geopolítica y disrupción de IA".
Aun así, el porcentaje general de socios que cumplieron o superaron el plan mejoró al 88%, frente al 81% del trimestre anterior.
Heath dice que el impacto neto de los precios más altos de componentes "causó un adelanto de la demanda, particularmente en servidores, almacenamiento y redes", mientras que las expectativas para el gasto en nube pública mejoraron ligeramente.
Sin embargo, surgieron algunas señales de precaución. Las perspectivas del presupuesto de TI para 2026 se moderaron al 2.5%, bajando desde el 5.3% del último trimestre, y Heath señaló que el cambio puede estar relacionado con los precios de memoria y CPU y la incertidumbre macroeconómica.
Entre las acciones perdedoras tenemos a ASML Hold NY Sp ADR (-2.41% a 1.481 dólares), Carrier Global (-9.45% a 58.55 dólares) y Caterpillar (-3.03% a 770.17 dólares)
ASML cae a pesar de haber señalado que la fuerte demanda impulsada por la inteligencia artificial (IA) seguirá superando la oferta en el sector incluso después de 2026, pese a la expansión de capacidad de sus clientes según EFE en Investing.
Sin embargo, pese a unos resultados sólidos (con ganancias de unos 2.800 millones de euros en el primer trimestre), las acciones de ASML cotizaban con descensos de más del 4.8% en el tramo final de la negociación en la Bolsa de Ámsterdam, aunque el valor había subido alrededor del 1% tras la publicación de los datos.
Durante una conferencia con analistas tras la presentación de resultados, el consejero delegado, Christophe Fouquet, señaló que las inversiones en infraestructuras de IA están elevando la demanda de chips avanzados de lógica y memoria, lo que está generando “restricciones en múltiples mercados”, desde centros de datos hasta teléfonos móviles.
Según explicó, muchos fabricantes de memoria ya tienen comprometida toda su producción para el resto del año y prevén que las limitaciones de suministro continúen en los próximos ejercicios, pese a los planes de expansión.
Carrier Global cae tras preocupaciones sobre la demanda futura y guidance, según Quiver Quantitative.
El último informe anual de resultados de Carrier incluyó comentarios sobre las perspectivas para 2026, y los inversores siguen de cerca la combinación entre la fortaleza del sector HVAC comercial y la debilidad de las tendencias residenciales.
A principios de abril, al menos dos grandes bancos redujeron sus precios objetivos para Carrier, manteniendo calificaciones positivas, lo que aún puede presionar a la baja las acciones al reducir las expectativas alcistas.
Los documentos presentados por Carrier ante la SEC y la documentación para inversores destacan el dinamismo de los pedidos en algunos segmentos del sector HVAC comercial, pero los precios del mercado pueden seguir siendo sensibles a cualquier desaceleración percibida en la demanda del mercado final.
Esto también podría deberse a que los inversores se alejaron de las empresas industriales/HVAC tras una subida a corto plazo, lo que amplificó el retroceso en un mercado bajista.
Caterpillar cae ante la caída del Dow Jones, ya que es uno de los valores que más pesa en el índice.
Antes de terminar con el resto de cotizaciones, el analista técnico de Estrategias de Inversión José Antonio González nos comparte un análisis del futuro mini del Nasdaq 100:
El Futuro Mini NASDAQ 100 (NQ) continúa su avance que se originó desde los mínimos del día 31 de marzo, recuperación en forma de V que le ha habilitado recientemente a superar el máximo decreciente identificado a la altura de los 25.723 puntos, movimiento ampliamente respaldado por (i) un incremento en el volumen direccional, así como (ii) por el oscilador de momento MACD-v, cuyas lecturas consolidan por encima de su banda neutral o cero.
De este modo, la resistencia significativa comprendida entre los 26.860 / 26.560 puntos, área de techos o resistencias desde donde se proyectan los máximos anuales e históricos, se establece como su próximo objetivo, cuya superación, debe seguir siendo el escenario central o a priorizar.
Si bien no deberíamos obviar algún tipo de ajuste o freno en los avances en las proximidades del área de techos citada, a consecuencia de (i) la importancia del nivel así como (ii) posible toma de beneficios tras un rally importante que ronda el +15% en estos momentos, éste sería un movimiento natural que no modificaría, al menos de momento, el escenario central de próxima superación de resistencias y, por ende, escenario de reactivación de su incuestionable estructura creciente de fondo, tanto en tiempo, como en forma. El mercado está hablando claro, y debemos prestar máxima atención.
Futuro Mini NASDAQ 100 (NQ) en escala diaria con volatilidad (gráfico central superior), MACD (gráfico central inferior) y actividad de contratación (ventana inferior). Fuente: ProRealTime y elaboración propia.
Los Futuros del petróleo WTI caen un -0.05% a 91.23 dólares y Brent sube un +0.16% a 94.94 dólares.
El Oro cae un -0.68% a 4.817 dólares por onza y la Plata -0.26% a 79.32 dólares.
El par EURUSD sube +0.01% a 1.1798.
Bitcoin sube un +0.72% a 74.602 dólares.
El rendimiento de bonos de EE.UU. a 10 años sube un +0.61% a 4.278 y a 30 años +0.53% a 4.895.
Puedes seguir más análisis en estrategiasdeinversion.com
